সরাসরি অনলাইন ইনকাম Share market investment

উচ্চ মানের স্টক বলতে আপনি কী বোঝেন এবং কীভাবে সেগুলি নির্বাচন করবেন

উচ্চ মানের স্টক বলতে কোম্পানিগুলির স্টকগুলিকে বোঝায় । যেগুলির শক্তিশালী আর্থিক, স্থিতিশীল উপার্জন বৃদ্ধি এবং তাদের শেয়ারহোল্ডারদের কাছে ধারাবাহিকভাবে মূল্য প্রদানের একটি প্রমাণিত ট্র্যাক রেকর্ড রয়েছে। এই কোম্পানিগুলির প্রায়ই তাদের শিল্পে একটি প্রতিযোগিতামূলক সুবিধা থাকে, যা তাদের দীর্ঘমেয়াদে শক্তিশালী মুনাফা এবং রাজস্ব বৃদ্ধি করতে দেয়।

উচ্চ মানের স্টক নির্বাচন করতে, বিনিয়োগকারীরা সাধারণত কয়েকটি মূল আর্থিক মেট্রিক্সের দিকে নজর ব়াখা উচিত, যার মধ্যে রয়েছে:

শেয়ার প্রতি আয় (ইপিএস): এটি একটি কোম্পানির প্রতিটি অসামান্য শেয়ারের জন্য লাভের পরিমাণ। উচ্চ EPS সহ কোম্পানিগুলিকে সাধারণত বেশি লাভজনক এবং আর্থিকভাবে স্থিতিশীল হিসাবে দেখা হয়।

মূল্য-থেকে-আয় (P/E) অনুপাত: এটি একটি স্টকের মূল্য যা এর EPS দ্বারা ভাগ করা হয়। একটি নিম্ন P/E অনুপাত নির্দেশ করতে পারে যে একটি স্টককে অবমূল্যায়ন করা হয়েছে । যখন একটি উচ্চ P/E অনুপাত ইঙ্গিত করতে পারে যে একটি স্টকের মূল্য বেশি।

রিটার্ন অন ইক্যুইটি (ROE): এটি একটি পরিমাপ যে একটি কোম্পানি কতটা দক্ষতার সাথে তার শেয়ারহোল্ডারদের ইক্যুইটি ব্যবহার করে লাভ জেনারেট করছে। উচ্চ ROE সহ কোম্পানিগুলিকে সাধারণত আরও দক্ষ এবং আর্থিকভাবে ভাল বলে মনে করা হয়।

ঋণ থেকে ইক্যুইটি অনুপাত: এটি একটি কোম্পানির ইক্যুইটির সাথে সম্পর্কিত ঋণের একটি পরিমাপ। একটি উচ্চ ঋণ-টু-ইক্যুইটি অনুপাত নির্দেশ করতে পারে যে একটি কোম্পানি খুব বেশি লাভবান এবং আর্থিক সংকটের ঝুঁকিতে থাকতে পারে।

লভ্যাংশের ফলন: এটি একটি কোম্পানি কর্তৃক প্রদত্ত লভ্যাংশের পরিমাণ তার স্টক মূল্য দ্বারা বিভক্ত। উচ্চ লভ্যাংশের ফলন সহ কোম্পানিগুলিকে প্রায়শই আরও স্থিতিশীল এবং আর্থিকভাবে ভাল হিসাবে দেখা হয়।

উচ্চ মানের স্টক নির্বাচন করার সময় বিনিয়োগকারীরা অন্যান্য বিষয়গুলি যেমন একটি কোম্পানির ম্যানেজমেন্ট টিম, এর শিল্পে এর প্রতিযোগিতামূলক অবস্থান এবং এর দীর্ঘমেয়াদী বৃদ্ধির সম্ভাবনার দিকেও নজর দিতে পারে।

সঠিক হোল্ডিং সময়কাল বলতে কি বুজায় ?

একটি বিনিয়োগের জন্য সঠিক হোল্ডিং সময়কাল পৃথক বিনিয়োগকারীর লক্ষ্য, বিনিয়োগ কৌশল এবং ঝুঁকি সহনশীলতার উপর নির্ভর করে। সাধারণভাবে, হোল্ডিং পিরিয়ড বলতে একজন বিনিয়োগকারীকে বিক্রি করার আগে একটি নির্দিষ্ট বিনিয়োগ ধরে রাখার সময়কে বোঝায়।

কিছু বিনিয়োগকারীর স্বল্প-মেয়াদী বিনিয়োগের দিগন্ত থাকতে পারে এবং তারা কয়েক সপ্তাহ বা মাসের জন্য স্টক বা অন্যান্য সিকিউরিটিজ ধরে রাখতে পছন্দ করে । অন্যদের দীর্ঘমেয়াদী বিনিয়োগের দিগন্ত থাকতে পারে এবং কয়েক বছর বা এমনকি কয়েক দশক ধরে তাদের বিনিয়োগ ধরে রাখতে পারে।

বিনিয়োগের হোল্ডিং পিরিয়ডকে প্রভাবিত করতে পারে এমন কারণগুলির মধ্যে রয়েছে বিনিয়োগকারীর আর্থিক লক্ষ্য, প্রত্যাশিত রিটার্নের হার, বিনিয়োগের সাথে যুক্ত ঝুঁকির মাত্রা এবং বাজারের অবস্থা। 

উদাহরণস্বরূপ, একটি দীর্ঘমেয়াদী বিনিয়োগের দিগন্ত সহ একজন বিনিয়োগকারী সম্ভাব্য লাভ থেকে উপকৃত হওয়ার জন্য একটি উচ্চ-ঝুঁকিপূর্ণ, উচ্চ-রিটার্ন বিনিয়োগকে কয়েক বছর ধরে রাখতে ইচ্ছুক হতে পারে ।

পরিশেষে, একটি বিনিয়োগের জন্য সঠিক হোল্ডিং পিরিয়ড হল একটি ব্যক্তিগত সিদ্ধান্ত যা ব্যক্তিগত বিনিয়োগকারীর আর্থিক লক্ষ্য, ঝুঁকি সহনশীলতা এবং বিনিয়োগ কৌশলের উপর ভিত্তি করে হওয়া উচিত। এই বিষয়গুলিকে সাবধানে বিবেচনা করা এবং বিনিয়োগের সিদ্ধান্ত নেওয়ার আগে প্রয়োজনে একজন আর্থিক উপদেষ্টার সাথে পরামর্শ করা গুরুত্বপূর্ণ।

কখন ষ্টক কিনবেন এবং কখন স্টক বিক্রি করবেন ?

কখন একটি স্টক কিনতে বা বিক্রি করতে হবে তা নির্ধারণ করা একটি চ্যালেঞ্জিং সিদ্ধান্ত হতে পারে । এবং এটি একজন ব্যক্তির বিনিয়োগের লক্ষ্য, ঝুঁকি সহনশীলতা এবং বিনিয়োগ কৌশল সহ বিভিন্ন কারণের উপর নির্ভর করে।

এখানে বিবেচনা করার জন্য কিছু সাধারণ নির্দেশিকা রয়েছে:

কখন স্টক কিনবেন:

• যখন স্টক মূল্য কম করা হয়: যদি বর্তমান স্টক মূল্য কোম্পানির অন্তর্নিহিত মূল্যের চেয়ে কম হয়, তাহলে এটি স্টক কেনার জন্য একটি ভাল সময় হতে পারে।

• যখন কোম্পানির শক্তিশালী মৌলিকতা থাকে: শক্তিশালী উপার্জন, রাজস্ব বৃদ্ধি এবং আর্থিক স্থিতিশীলতা সহ কোম্পানিগুলিকে সাধারণত ভাল বিনিয়োগের সুযোগ হিসাবে দেখা হয়।

• যখন কোম্পানির একটি প্রতিযোগিতামূলক সুবিধা থাকে: পণ্য, পরিষেবা বা প্রযুক্তির ক্ষেত্রে তাদের সমবয়সীদের তুলনায় প্রতিযোগিতামূলক অগ্রগামী কোম্পানিগুলিকে প্রায়শই ভাল দীর্ঘমেয়াদী বিনিয়োগ হিসাবে বিবেচনা করা হয়।

• যখন স্টকের ইতিবাচক গতি থাকে: যদি একটি স্টকের স্বল্পমেয়াদী মূল্য বৃদ্ধি পায়, তাহলে এটি ইঙ্গিত দিতে পারে যে বিনিয়োগকারীরা স্টকের উপর ভব়সা ব়াখতে পাব়ে।

কখন স্টক বিক্রি করবেন:

• যখন স্টক মূল্য বেসি হয়: যদি বর্তমান স্টক মূল্য কোম্পানির অন্তর্নিহিত মূল্যের তুলনায় উল্লেখযোগ্যভাবে বেশি হয়, তাহলে এটি স্টক বিক্রি করার জন্য একটি ভাল সময় হতে পারে।

• যখন কোম্পানির মৌলিকত্বের অবনতি হয়: যদি একটি কোম্পানির আয়, রাজস্ব বৃদ্ধি, বা আর্থিক স্থিতিশীলতা হ্রাস পেতে শুরু করে, এটি স্টক বিক্রি করার কথা বিবেচনা করার সময় হতে পারে।

• কোম্পানি যখন নিয়ন্ত্রক বা আইনি সমস্যার সম্মুখীন হয়: যদি কোনো কোম্পানি নিয়ন্ত্রক বা আইনি চ্যালেঞ্জের সম্মুখীন হয় যা তার আর্থিক স্থিতিশীলতাকে প্রভাবিত করতে পারে, তাহলে এটি স্টক বিক্রি করার সময় হতে পারে।

• যখন বিনিয়োগের উদ্দেশ্যগুলি অর্জিত হয়েছে: যদি একজন বিনিয়োগকারী তাদের কাঙ্খিত হারে রিটার্ন অর্জন করে থাকে বা যদি তাদের বিনিয়োগের লক্ষ্যগুলি পূরণ করা হয় তবে এটি স্টক বিক্রি করার সময় হতে পারে।

শেষ পর্যন্ত, স্টক কেনা বা বিক্রি করার সিদ্ধান্ত একজন ব্যক্তির বিনিয়োগ লক্ষ্য, ঝুঁকি সহনশীলতা এবং বিনিয়োগ কৌশলের উপর নির্ভর করে। কোনো বিনিয়োগের সিদ্ধান্ত নেওয়ার আগে পুঙ্খানুপুঙ্খ গবেষণা এবং বিশ্লেষণ করা এবং প্রয়োজনে আর্থিক উপদেষ্টার সাথে পরামর্শ করা গুরুত্বপূর্ণ।

ক্ষতি এড়াতে এবং লাভ সর্বাধিক করার জন্য কীভাবে আপনাব় পোর্টফোলিও তৈরি করবেন ?

একটি পোর্টফোলিও তৈরি করা যা ক্ষতি কমিয়ে দেয় এবং লাভকে সর্বাধিক করে তোলে এটি একটি জটিল প্রক্রিয়া যার জন্য একজন ব্যক্তির বিনিয়োগের লক্ষ্য, ঝুঁকি সহনশীলতা, সময় দিগন্ত এবং সম্পদ বরাদ্দ সহ বেশ কয়েকটি বিষয়ের সতর্কতার সাথে বিবেচনা করা প্রয়োজন।

এখানে বিবেচনা করার জন্য কিছু সাধারণ নির্দেশিকা রয়েছে:

বৈচিত্র্যকরণ: স্টক, বন্ড এবং নগদ এর মতো একাধিক অ্যাসেট ক্লাস জুড়ে আপনার পোর্টফোলিওকে বৈচিত্র্যকরণ করা ঝুঁকি কমাতে এবং ক্ষতি কমাতে সাহায্য করতে পারে। অ্যাসেট ক্লাসের মিশ্রণে বিনিয়োগ করে, আপনি আপনার ঝুঁকি ছড়িয়ে দিতে পারেন এবং আপনার সামগ্রিক পোর্টফোলিওতে যেকোনো একটি বিনিয়োগের প্রভাব কমাতে পারেন।

১. সম্পদ বরাদ্দ: আপনার পোর্টফোলিওতে সম্পদ শ্রেণীর সঠিক সংমিশ্রণ নির্ধারণ করা ক্ষতি কমাতে এবং সর্বাধিক লাভের একটি গুরুত্বপূর্ণ পদক্ষেপ। আদর্শ সম্পদ বরাদ্দ নির্ভর করে আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য, ঝুঁকি সহনশীলতা এবং সময় দিগন্তের উপর।

২. ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা: ঝুঁকি ব্যবস্থাপনার কৌশল বাস্তবায়ন করা, যেমন স্টপ-লস অর্ডার সেট করা, আপনার পোর্টফোলিওকে উল্লেখযোগ্য ক্ষতি থেকে রক্ষা করতে সাহায্য করতে পারে। স্টপ-লস অর্ডারগুলি আপনাকে একটি স্টক স্বয়ংক্রিয়ভাবে বিক্রি করার অনুমতি দেয় যখন এটি একটি পূর্বনির্ধারিত মূল্যে পৌঁছায়, যা বাজারের মন্দার ক্ষেত্রে ক্ষতি সীমিত করতে সহায়তা করতে পারে।

৩. সক্রিয় ব্যবস্থাপনা: নিয়মিতভাবে আপনার পোর্টফোলিও পর্যবেক্ষণ করা এবং প্রয়োজন অনুযায়ী সামঞ্জস্য করা আপনাকে আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য অর্জনের পথে থাকতে সাহায্য করতে পারে। এটি আপনার বিনিয়োগ কৌশল এবং ঝুঁকি সহনশীলতার সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ রয়েছে তা নিশ্চিত করার জন্য আপনার পোর্টফোলিওটি পর্যায়ক্রমে পর্যালোচনা করা গুরুত্বপূর্ণ।

৪. দীর্ঘমেয়াদী ফোকাস: একটি দীর্ঘমেয়াদী বিনিয়োগের দিগন্ত বজায় রাখা আপনাকে স্বল্প-মেয়াদী বাজারের অস্থিরতার জন্য হাঁটু-ঝাঁকুনির প্রতিক্রিয়া এড়াতে সহায়তা করতে পারে। দীর্ঘমেয়াদী লক্ষ্যগুলির উপর ফোকাস করে এবং আপনার পোর্টফোলিওতে ঘন ঘন পরিবর্তন করার প্রলোভন এড়িয়ে, আপনি আপনার বিনিয়োগের উদ্দেশ্যগুলি অর্জনের পথে থাকতে পারেন।

পরিশেষে, একটি পোর্টফোলিও তৈরি করতে যা ক্ষতি কমিয়ে দেয় এবং লাভ সর্বাধিক করে তার জন্য বহুমুখীকরণ, সম্পদ বরাদ্দকরণ, ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা, সক্রিয় ব্যবস্থাপনা এবং দীর্ঘমেয়াদী ফোকাস সহ বেশ কয়েকটি বিষয়ের সতর্কতা অবলম্বন করা প্রয়োজন। 

আপনার পোর্টফোলিও আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য এবং ঝুঁকি সহনশীলতার সাথে সামঞ্জস্যপূর্ণ কিনা তা নিশ্চিত করতে সাহায্য করার জন্য পুঙ্খানুপুঙ্খ গবেষণা এবং বিশ্লেষণ পরিচালনা করা এবং প্রয়োজনে একজন আর্থিক উপদেষ্টার সাথে পরামর্শ করা গুরুত্বপূর্ণ।